Cum Google Finance calculează beta-ul unei acțiuni – Care este proxy-ul pentru piață? – Care este perioada de timp pe care o folosește pentru regresie?
Comentarii
- posibil duplicat al Cum Yahoo Finance calculează beta?
- Nu este exact un duplicat, așa că ' o voi lăsa să stea. @pyCthon Răspunsul dvs. este în regulă, dar dacă cineva poate confirma ar fi minunat.
Răspuns
Google folosește Model CAPM cu 1 factor dezvoltat de Fama French (1974). Este o regresie liniară simplă cu stocul ca variabilă dependentă și portofoliul pieței ca independent
Răspuns
Potrivit unui comentariu pe o altă postare aici :
„. Regresează împotriva SP500 utilizând închiderea MONTH-END prețurile pentru ultimii cinci ani. ” – @Dimitri
Răspuns
Există unele variante pentru a calcula beta-ul unui stoc .
Dacă nu este documentat pe deplin la Google, trebuie să vă validați în îndoială. Veți găsi un ajutor pentru a face acest lucru pe site-ul web conectat. Cu toate acestea, rezultatele diferitelor variante de calcul sunt de obicei destul de similare.
Comentarii
- Bună ziua consuli, bun venit la Quant.SE! Vă mulțumim pentru răspuns, puteți oferi și o descriere în propriile cuvinte, deoarece linkul poate dispărea?
Răspuns
Fiind un utilizator Google Finance, nu am reușit să-mi dau seama cum calculează versiunea beta. Cu toate acestea, cel mai bine presupun că este „realizat într-un mod care este foarte similar cu metodele utilizate de Yahoo și Bloomberg. Adică SP500 și 36 sau 60 de observații lunare.
În general, aș spune că nu contează cu adevărat cum se calculează beta, deoarece beta-urile de pe Google și Yahoo sunt folosite doar ca scanare rapidă. Pentru o examinare mai atentă, întotdeauna este mai bine să creați propria definiție a beta. De exemplu, dacă doriți să aflați cât de riscant este mărul în comparație cu alte companii de tehnologie are mai mult sens să regresăm împotriva NASDAQ decât SP500.
Yahoo: observații lunare pe 3 ani (36 în total) împotriva S & P 500 Bloomberg: observații lunare pe 5 ani (60 în total) împotriva S & P 500